Category: 每日市场分析

市场在非农数据前表现平淡——道琼斯指数下跌0.5% 昨日，美国股市出现涨跌互现的交易日，投资者关注今日即将公布的关键非农就业数据（Non-Farm Payrolls，NFP）。美国公布的经济数据也表现不一，ADP就业数据差距接近5万人，但**ISM服务业采购经理人指数（PMI）**超出预期。道琼斯指数当天下跌0.54%，**标普500指数（S&P 500）也跟随下跌0.3%，而纳斯达克综合指数（Nasdaq Composite）**则上涨0.25%。美国国债收益率小幅下滑，2年期国债收益率下降1.6个基点至3.754%，10年期国债收益率下降3.2个基点至3.736%。美元指数继续承压，下跌0.2%，而油价依旧接近14个月低点，布伦特原油微跌0.01%至72.69美元，西德克萨斯中质原油（WTI）下跌0.1%至69.15美元。黄金表现强劲，上涨0.9%，纽约交易时段收于每盎司2,515.93美元。 美元在美国数据前承压 投资者正在为今日的美国就业数据做准备，该数据将决定美联储在不到两周内降息的幅度，而外汇市场正准备迎接美元的进一步下行压力。如果美联储最终选择降息50个基点，美元可能面临更多抛售压力。自2024年高点以来，美元已下跌5%，若出现大幅降息，许多交易员预计美元的跌幅将继续扩大。非农就业数据一直是交易员关注的重磅事件，但在当前环境下，今日的数据尤为重要。市场预期本月非农就业人数将增长16.4万，任何与这一预期有显著差异的结果都可能引发市场大幅波动。由于过去几天市场对大幅降息的预期有所增强，当前更大的风险可能在于数据超出预期，但无论结果如何，市场都可能经历波动。 在美国数据公布前市场相对平静 在美国数据公布前，全球宏观经济日历相对平静，直至美国交易时段，大多数市场参与者预计将迎来重要行情。亚洲和欧洲时段的日程安排相对清淡，基本只有三类数据更新，除了部分仓位调整外，多数交易员预计今日的大部分时间将维持区间震荡。然而，随着美国市场的开启以及关键就业数据的发布，市场将发生剧烈变化。预期非农就业人数增加16.4万，失业率小幅下降0.1%至4.2%，任何与这一预期有差距的数据都可能引发市场剧烈波动。加拿大就业数据也将在同一时间公布，但预计其影响力将远逊于美国的重磅数据。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icm-apac-cn.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微信公众号：IC中文服务 微博：@IC小帮手

美股因就业数据疲弱下跌 – 纳斯达克指跌0.3% 美国股市在昨日交易中再次下滑，主要原因是本周首个就业数据低于预期。JOLTS职位空缺数据创下三年半新低，促使交易员开始加大对美联储将在两周内降息50个基点的预期。道指略有上涨，微增0.09%，但标普500和纳指再次下跌，分别下跌0.16%和0.30%。美债收益率受到更大冲击，2年期国债收益率下降10.5个基点，收于3.783%，此前触及2023年5月以来的最低水平，10年期国债收益率下跌6.6个基点，收于3.778%。美元与收益率同步下滑，指数下跌0.3%。油价在盘中波动剧烈，交易员评估OPEC+下月是否增加产量，最终布伦特原油下跌1.42%，WTI下跌1.62%，收于72.70美元和69.20美元/桶。黄金在盘中创下两周新低后反弹，收于每盎司2,494.80美元。 美国市场恐慌指数飙升 金融市场在短短一天内发生了巨大变化，或者说是在长达三天的周末之后发生了变化。上周五，关键的PCE通胀数据符合预期，股市因此表现强劲，但周末期间似乎有一些事情令美国市场风声鹤唳。华尔街的恐慌指数VIX飙升，而美联储可能降息50个基点的预期从30%跃升至37%。此外，美国司法部对备受市场追捧的英伟达发出可能违反反垄断法的传票，这进一步加剧了市场的恐慌。然而，股市的这一波动更像是对周五就业数据可能再次表现不佳的担忧，而非其他实质性因素的影响。鉴于本周仍有多个交易日和关键数据即将发布，这对前线交易者来说可能是非常忙碌的一周。 经济事件日历进一步升温 随着本周末美国就业数据的临近，宏观经济事件日历逐步加快了节奏。今天的亚洲市场早期焦点将集中在澳大利亚，关键的GDP数据即将发布。市场预期环比增长0.2%，交易者预计发布时波动性较大，因澳大利亚央行在增长疲弱与顽固通胀之间继续角力。欧洲交易时段今天较为平静，但美国市场开盘后将再次变得有趣。早期焦点将转移到北部的加拿大央行预期降息25个基点，随后注意力将回到美国市场，关注本周首个就业数据：JOLTS职位空缺数据，预计显示有8.09百万个职位空缺。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icm-apac-cn.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微信公众号：IC中文服务 微博：@IC小帮手

美股首个交易日遭重创——纳斯达克指数暴跌3% 昨天，美国股市遭遇自8月崩盘以来的最大抛售。由于市场担心美联储可能会降息50个基点，加上疲软的ISM制造业PMI数据，投资者重新评估了投资组合，科技股再次领跌。纳斯达克指数当天重挫3.02%，标普500指数下跌1.97%，道琼斯工业平均指数则收跌1.48%。随着50个基点降息预期飙升至37%，美国国债收益率大幅下跌，2年期国债收益率下降6.2个基点至3.865%，10年期国债收益率则下跌7个基点至3.841%。美元因避险需求而上涨，但显著地未能对日元走强，美元指数（Dxy）上升0.2%。油价大幅下跌，跌至接近9个月低点，因为利比亚可能达成协议的消息影响了市场，布伦特原油下跌4.9%，至每桶73.75美元，西德克萨斯中质原油（WTI）下跌4.4%，至每桶70.34美元。黄金价格也有所下跌，但在收盘前有所回升，最终仅下跌0.3%，收于每盎司2,492.60美元。 美国市场恐慌指数飙升 金融市场在短短一天内发生了巨大变化，或者说是在长达三天的周末之后发生了变化。上周五，关键的PCE通胀数据符合预期，股市因此表现强劲，但周末期间似乎有一些事情令美国市场风声鹤唳。华尔街的恐慌指数VIX飙升，而美联储可能降息50个基点的预期从30%跃升至37%。此外，美国司法部对备受市场追捧的英伟达发出可能违反反垄断法的传票，这进一步加剧了市场的恐慌。然而，股市的这一波动更像是对周五就业数据可能再次表现不佳的担忧，而非其他实质性因素的影响。鉴于本周仍有多个交易日和关键数据即将发布，这对前线交易者来说可能是非常忙碌的一周。 经济事件日历进一步升温 随着本周末美国就业数据的临近，宏观经济事件日历逐步加快了节奏。今天的亚洲市场早期焦点将集中在澳大利亚，关键的GDP数据即将发布。市场预期环比增长0.2%，交易者预计发布时波动性较大，因澳大利亚央行在增长疲弱与顽固通胀之间继续角力。欧洲交易时段今天较为平静，但美国市场开盘后将再次变得有趣。早期焦点将转移到北部的加拿大央行预期降息25个基点，随后注意力将回到美国市场，关注本周首个就业数据：JOLTS职位空缺数据，预计显示有8.09百万个职位空缺。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icm-apac-cn.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微信公众号：IC中文服务 微博：@IC小帮手

由于美国假日影响，交易日相对平静 正如预期的那样，由于宏观经济日历较为清淡，加上美国和加拿大的假期，昨天金融市场的交易相对平静。由于美国股市和债市均休市，最后一场交易显得乏味，然而商品和外汇市场仍然存在一些波动。当天的主要波动出现在石油市场，虽然因中东紧张局势升级，市场对早间可能出现跳空的担忧并未成真，但晚间因利比亚出口继续暂停的消息，油价上涨，布伦特原油上涨0.8%，至每桶77.52美元，西德克萨斯中质原油（WTI）上涨0.7%，至每桶74.04美元。货币市场维持在近期区间内，美元小幅下滑，而黄金则在2500美元附近波动。 本周美国就业数据将成为焦点 本周美国就业数据将成为市场和美联储关注的焦点，投资者将评估市场状况，为即将到来的利率决策做准备。在接下来的几天里，将有四份就业报告发布，最后是周五的非农就业数据，这无疑将对市场产生最大的影响。JOLTS职位空缺、ADP非农就业变化和每周失业救济申请数据都将发挥作用，任何超出预期的结果都可能推动市场波动。然而，周五的非农就业变化、平均小时工资和失业率三大数据应是决定性因素。上个月的意外负面数据以及早期数据的修订已经基本锁定了即将召开的会议上的降息决定，因此任何与预期的16.4万新增就业岗位有所偏离的结果都可能在本周最后一个交易日引发剧烈波动。 交易日历今日重启 在交易周的第一天，市场非常平静，但从今天起，宏观经济日历将逐渐增加，投资者预计市场波动性将加大。尽管今天的亚洲交易时段没有重大更新，但随着欧洲市场的开盘，市场活动预计将增加。早期欧洲时段的焦点将集中在瑞士经济上，瑞士的CPI和GDP数据将公布，这应该会让瑞士法郎交易者紧张不已，因为数据可能影响瑞士国家银行的下一步行动。美国市场在昨天的银行假日后将于今天开盘，早间将发布几份一级数据。预计ISM制造业PMI数据将与ISM制造业价格指数一同发布，市场预期PMI的主值为47.5。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icm-apac-cn.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微信公众号：IC中文服务 微博：@IC小帮手

美国股市在PCE数据公布后飙升——标普500指数上涨1% 上周五，美国股市在关键的PCE（个人消费支出）通胀数据符合预期后大幅上涨，这推动了市场对美联储在9月降息25个基点的预期。标普500指数和纳斯达克指数均上涨超过1%，分别收涨1.01%和1.13%，而道琼斯指数也上涨了0.55%，再次创下历史新高。美国国债收益率再次上升，2年期国债收益率上涨3.2个基点，达到3.925%，基准10年期国债收益率则上涨3.8个基点，至3.905%。美元与国债收益率同步走高，美元指数上涨0.3%，回到了主要货币对的近期区间。油价则因OPEC+将在下个月增加产量的消息受挫，布伦特原油下跌1.43%，至78.90美元，而西德克萨斯中质原油（WTI）则大跌3.11%，至73.55美元。黄金在美元走强的情况下进一步下跌，跌幅为0.9%，收于约2497美元/盎司。 通胀数据推动美元走强 上周五公布的美国PCE物价指数数据符合预期，这使得美联储在即将到来的会议上可能仅降息25个基点的预期升温。美国利率期货现在预示着有31%的可能性会降息50个基点，低于数据公布前的35%。交易员们现正关注本周将公布的一系列就业数据，以进一步提升这一预期。在过去几周中，美元因大幅流出而兑其他主要货币跌至年度低点，本月内下跌了2.6%。然而，外汇市场上有些人认为这一走势被高估了，若未来数据继续符合预期，且软着陆的希望继续增加，美元在接下来的日子里可能会走强。 又一个安静的星期一，开启一个繁忙的交易周 在上周五华尔街结束了忙碌的一周后，亚洲市场今天早上预计将以积极的姿态开盘。美国实现经济软着陆的希望自然会带来积极的市场情绪，从而推动亚洲股市也迎来良好的开端。今天的宏观经济事件日历上几乎没有重要数据发布，且由于美国和加拿大均因银行假日休市，交易员预计市场将维持区间波动。尽管如此，由于流动性减弱，交易员们担心波动性可能在日终增加，因此他们将密切关注新闻动态，以防任何可能影响市场的地缘政治消息。不过，大多数人预计，在可能是活跃的一周之前，今日交易条件会相对平静。 IC Markets Global 中文团队 中文官网: https://www.icm-apac-cn.com Email: support.cn@icmarkets-cs.com 微信公众号：IC中文服务 微博：@IC小帮手